| |
Это крупнейшая по объему выпуска сделка по секьюритизации, осуществленная по российскому праву, за последние несколько лет (по данным Cbonds). Дополнительное обеспечение по облигациям было предоставлено в форме поручительства ОАО «Агентство по ипотечному жилищному кредитованию».
После размещения облигаций с ипотечным покрытием класса «А» на Московской бирже 29 декабря 2014 года, они были включены в Ломбардный список Банка России. Облигации класса «Б», обязательства по которым исполняются после надлежащего исполнения обязательств по облигациям класса «А», размещались на внебиржевом рынке 29 декабря 2014 года. В качестве оригинатора сделки выступил Банк ВТБ 24, налоговым консультантом - Ernst & Young (Москва), АБ КИАП выступило по данной сделке единственным юридическим консультантом.
Бюро оказало комплексную правовую поддержку в разработке отдельных элементов структуры сделки, в подготовке эмиссионной и договорной документации, в сопровождении раскрытия информации эмитентом, а также предоставило юридическое заключение по российскому праву (legal opinion). Кроме того, в рамках проекта специалисты КИАП тесно взаимодействовали с Московской биржей, НРД, АИЖК и Банком России.
 «Особенность сопровождения сделки заключалась в необходимости учета новелл законодательства о рынке ценных бумаг применительно к защите прав инвесторов и к порядку удовлетворения требований по облигациям, - комментирует Юлия Осадчая, партнер и руководитель практики банковского и финансового права АБ КИАП. - Кроме того, в сделке был задействован ипотечный агент, созданный несколько лет назад, что потребовало дополнительного внимания к бухгалтерской отчетности. Также, наряду с банком-оригинатором, в качестве второго продавца в сделке участвовал другой ипотечный агент. Данные обстоятельства, а также дополнение структуры поручительством АИЖК, привнесли в сделку новые элементы и задачи, с которыми мы успешно справились».
| |
